Likviditetsbudget — så gör du en som banken gillar

Det går att gå i konkurs med en affärsplan som visar vinst. Resultaträkningen kan säga +250 000 kr för året, medan kassan står på noll i månad 4. Det är därför banken och Almi bryr sig mer om din likviditetsbudget än din resultatprognos.

Den här guiden förklarar skillnaden, ger dig en konkret struktur för en 12-månadersbudget, och går igenom de fallgropar som får erfarna handläggare att sucka.

Resultat vs likviditet — vad är skillnaden?

Resultaträkningen visar intäkter minus kostnader för en period. Den är bokföringsmässig — den räknar intäkten när du fakturerar, inte när kunden betalar.

Likviditetsbudgeten visar när pengar faktiskt rör sig på ditt konto. Du fakturerar i januari, kunden betalar 30 dagar senare. Moms på inköp betalas direkt men kommer tillbaka kvartalsvis.

Skillnaden kan bli katastrofal. Ett konsultbolag kan fakturera 100 000 kr i månaden och visa fin vinst — men om kunderna betalar efter 60 dagar och du själv betalar lön och hyra direkt, har du tomt konto månad 2 trots att pappret säger vinst.

Varför banken och Almi läser likviditetsbudgeten först

Långivare bryr sig om en enda sak: kommer du kunna betala räntan och amorteringen varje månad? Det svaret kommer inte från resultaträkningen — det kommer från kassaflödet.

• Almis handläggare vill se att du förstår skillnaden mellan vinst på papper och pengar på konto.
• Banken vill se att din likviditetsbudget tåler ett nedsidescenario — t.ex. 20 % lägre intäkter än plan.
• Båda vill se en tydligt markerad break-even-månad och en tillräcklig kassabuffert.

Struktur: 12 månader, 4 kolumner

En enkel men komplett likviditetsbudget har följande struktur:

• Månad — från startkapital och månad 1 till månad 12.
• Inbetalningar — kundfordringar som faktiskt landar på kontot den månaden (inte vad du fakturerar).
• Utbetalningar — alla fasta och rörliga kostnader, inklusive moms, arbetsgivaravgifter och skatt.
• Saldo — kumulativt rörelsekapital efter varje månad.

Den ska vara kumulativ. Du börjar med startkapitalet, varje månads saldo blir ingångsvärdet för nästa. Blir saldot negativt visar det tydligt hur mycket extra kapital du behöver.

Fem vanliga fallgropar

1. Glömma moms. Moms på inköp går ut direkt (100 000 kr inköp = 25 000 kr moms). Du får tillbaka den kvartalsvis. Glappet är ofta den första likviditetskrisen för en nystartad.
2. Räkna fakturering som inbetalning. Om din genomsnittliga betaltid är 30 dagar betalas januaris fakturor i februari. Lägg in den förskjutningen.
3. Missa arbetsgivaravgifter (31,42 %) och semesterlön (12 %). En lön på 30 000 kr kostar bolaget ca 40 000 kr.
4. Ignorera säsongsvariationer. Cafe i juli, konsult i semestertider, e-handel utanför jul. Genomsnitt är inte samma sak som verklighet.
5. Räkna "optimistiska" intäkter och "optimistiska" kostnader. Var konservativ med intäkter och generös med kostnader. Om realiteten blir bättre är det en bonus — inte en överraskning.

Ett konkret exempel

Låt säga du startar ett café med 500 000 kr (350 000 kr Almi-lån + 150 000 kr eget). Första månaderna ser typiskt ut så här:

• Månad 1: Inbetalningar 28 000 kr (mest drop-in). Utbetalningar 168 000 kr (hyra, råvaror, deposition, första inköp). Saldo efter: 360 000 kr.
• Månad 5: Inbetalningar 82 000 kr. Utbetalningar 148 000 kr. Saldo: 2 000 kr. Kritisk månad — en oförväntad kostnad här och du är på röda siffror.
• Månad 9: Inbetalningar 140 000 kr, utbetalningar 135 000 kr. Saldot slutar sjunka — break-even operativt. Från månad 10 bygger du kassa igen.

Det är den här typen av tabell Almi och banken vill se. Tydlig, konservativ och med en break-even-månad som är tydligt markerad.

Markera break-even och nedsidescenariot

Två saker som imponerar på handläggaren:

1. Tydlig break-even-markering. Skriv "Månad 9 — BREAK-EVEN" på raden i tabellen. Gör det lätt att hitta.

2. Nedsidescenario. Kör samma budget med intäkterna sänkta 20 %. Visar du hur du överlever det? Minskar personal? Skjuter upp inköp? Söker mer kapital? Det visar robusthet.

Vill du se en färdig likviditetsbudget för ett svenskt bolag? Ladda ner vår exempelplan för Café Solsidan — sektion 12 visar 12 månader med break-even-markering. Se även vår guide till Almi-ansökan.